La trésorerie nette mesure la position de liquidité immédiatement disponible d’une entreprise après déduction de ses dettes financières à court terme. Dans une approche simple, la formule est : trésorerie nette = disponibilités et équivalents de trésorerie − dettes financières exigibles à court terme. Selon les usages comptables, le périmètre peut varier : certaines analyses retranchent toute la dette financière, et d’autres distinguent la trésorerie nette de la trésorerie disponible. Il faut donc préciser la définition retenue.
Pour un indépendant, une activité Shopify ou une activité Amazon FBA, cet indicateur aide à savoir si l’entreprise peut payer prochainement ses fournisseurs, transporteurs, publicités, abonnements, salaires ou remboursements d’emprunt. Il complète le bénéfice : une vente peut être rentable mais ne pas avoir encore été encaissée, notamment lorsque les fonds sont bloqués par un délai de paiement, une réserve de plateforme ou du stock acheté à l’avance. La trésorerie nette ne correspond donc pas automatiquement au bénéfice.
Exemple : au 30 juin, l’entreprise possède 12 000 € sur ses comptes bancaires et 1 500 € de dettes financières exigibles dans les trois mois. Sa trésorerie nette simplifiée est de 12 000 − 1 500 = 10 500 €. Le stock, les créances clients et les factures fournisseurs non encore réglées ne sont pas inclus dans ce calcul simplifié. Les montants doivent être comparés sur une même base ; la question HT ou TTC dépend de l’objectif, mais la trésorerie réellement payée ou encaissée est généralement suivie en TTC lorsque la TVA est effectivement déboursée.
Erreur fréquente : confondre trésorerie nette positive et argent librement dépensable. Une somme disponible peut être nécessaire pour payer la TVA, les impôts, des remboursements, des commandes de stock ou des charges déjà engagées. Il faut aussi éviter de mélanger trésorerie nette et fonds de roulement, qui tient compte plus largement des stocks, créances et dettes d’exploitation.
Contenu pédagogique : les exemples sont illustratifs. Les frais et règles applicables dépendent de votre situation, de votre pays et de la période.